近50年來(lái)，全球能源利用一直在向低碳化、清潔化方向演進(jìn)。其中，石油和煤炭消費(fèi)在全球一次能源消費(fèi)中占比總體呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，天然氣占比穩(wěn)定擴(kuò)大，由1967年不足15%增長(zhǎng)至2017年的23.4%。
整體看，天然氣因具有低污染、低排放、高利用效率和利用可實(shí)現(xiàn)性強(qiáng)等特點(diǎn)，在世界能源清潔轉(zhuǎn)型中已占據(jù)主導(dǎo)地位，未來(lái)市場(chǎng)潛力巨大。但近中期，在全球天然氣供給持續(xù)增長(zhǎng)、需求增速放緩疊加地緣風(fēng)險(xiǎn)預(yù)期增強(qiáng)的背景下，2019年市場(chǎng)發(fā)展不確定性或?qū)⒓觿 ?br />
從需求側(cè)分析，一方面，全球宏觀經(jīng)濟(jì)走勢(shì)是決定天然氣需求增長(zhǎng)的根本因素。
現(xiàn)階段，世界經(jīng)濟(jì)存在三大不確定風(fēng)險(xiǎn)：一是全球性孤立主義、新重商主義甚至民粹主義沖突，在2019年內(nèi)惡化失控或者短期內(nèi)獲得新平衡與共識(shí)存在較大的不確定性，對(duì)國(guó)際貿(mào)易穩(wěn)定發(fā)展和全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)影響較大。
二是全球性債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)凸顯，大幅增加了世界經(jīng)濟(jì)下行的可能。國(guó)際貨幣基金組織總干事拉加德指出，當(dāng)前全球債務(wù)總額超過(guò)180億美元，部分發(fā)達(dá)國(guó)家和新興經(jīng)濟(jì)體均存在債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，大幅增加了世界經(jīng)濟(jì)下行風(fēng)險(xiǎn)。
三是區(qū)域性政治治理風(fēng)險(xiǎn)可能向經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域轉(zhuǎn)移，英國(guó)“硬脫歐”或?qū)?duì)歐盟乃至全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)產(chǎn)生明顯負(fù)面影響�？梢�(jiàn)，2019年全球天然氣市場(chǎng)需求增長(zhǎng)可能受經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩甚至衰退的較大沖擊。
但另一方面，全球能源利用清潔轉(zhuǎn)型將繼續(xù)引領(lǐng)部分國(guó)家和地區(qū)天然氣消費(fèi)需求增長(zhǎng)。
在中國(guó)，盡管政府在2018年提出冬季清潔取暖要“以氣定改”，對(duì)國(guó)內(nèi)天然氣需求快速增長(zhǎng)有抑制作用，但國(guó)內(nèi)天然氣消費(fèi)市場(chǎng)總體仍處于增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。伍德麥肯茲等機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，2019年中國(guó)天然氣需求總量將較2018年有約20%的增長(zhǎng)。
在韓國(guó)，新的電力法案預(yù)計(jì)于2019年中期頒布，或增加對(duì)煤炭進(jìn)口與發(fā)電的稅費(fèi)征收，有利于該國(guó)天然氣消費(fèi)市場(chǎng)進(jìn)一步擴(kuò)大。
在印度，其“國(guó)家大氣清潔行動(dòng)計(jì)劃”提出，未來(lái)5年以PM10和PM2.5等指標(biāo)降低20%至30%為目標(biāo)，提高國(guó)內(nèi)空氣質(zhì)量，將天然氣作為主要替代發(fā)電能源加以利用。
在德國(guó)，國(guó)家煤炭退出委員會(huì)將于2019年2月1日宣布減少煤炭利用的時(shí)間表和路線圖，也將促進(jìn)該國(guó)天然氣消費(fèi)量的增長(zhǎng)。
從供給側(cè)分析，首先，2018年部分國(guó)家和地區(qū)獲得了多處規(guī)模較大的天然氣勘探突破，為全球天然氣市場(chǎng)供給奠定了較好的資源基礎(chǔ)。其中，諾瓦泰克公司在俄羅斯鄂畢灣地區(qū)發(fā)現(xiàn)約合9.6億桶油當(dāng)量的大型氣田；埃尼和道達(dá)爾兩家國(guó)際石油巨頭在塞浦路斯西南海岸6區(qū)塊發(fā)現(xiàn)資源量超過(guò)1500億立方米的巨型天然氣田；道達(dá)爾還在英國(guó)北海格倫羅納赫地區(qū)發(fā)現(xiàn)了資源量接近300億立方米的天然氣田。
其次，估測(cè)2019年有來(lái)自美國(guó)、澳大利亞、俄羅斯、加拿大和卡塔爾等國(guó)合計(jì)超過(guò)4000萬(wàn)噸/年的新增LNG供給投放，較2018年增加13%，將進(jìn)一步擴(kuò)大全球天然氣市場(chǎng)供給規(guī)模。
此外，預(yù)計(jì)2019年將成為全球天然氣項(xiàng)目通過(guò)審查的又一個(gè)“大年”，預(yù)計(jì)總投資超過(guò)270億美元的俄羅斯北極LNG二期、莫桑比克及美國(guó)等多個(gè)投資規(guī)模較大、前期準(zhǔn)備相對(duì)成熟的LNG項(xiàng)目能夠在今年獲得最終投資決定。此類項(xiàng)目盡管距正式投產(chǎn)有較長(zhǎng)時(shí)間，暫時(shí)不形成實(shí)質(zhì)性產(chǎn)量，但能通過(guò)供給寬松的預(yù)期影響市場(chǎng)。
從地緣政治風(fēng)險(xiǎn)角度分析，俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司和烏克蘭國(guó)家石油公司關(guān)于天然氣過(guò)境轉(zhuǎn)輸及供給合約將在2019年到期，雙方就新合約特別是天然氣過(guò)境費(fèi)金額爭(zhēng)議較大。烏克蘭國(guó)家石油公司認(rèn)為，現(xiàn)有天然氣過(guò)境費(fèi)率已較為合理，但俄氣認(rèn)為烏克蘭國(guó)家石油公司應(yīng)降低對(duì)過(guò)境天然氣的稅費(fèi)征收。
盡管北溪二號(hào)和土耳其溪兩條連接俄羅斯和歐洲的新建天然氣管道將于2019年建成投產(chǎn)，但短期內(nèi)仍難以完全消納過(guò)境烏克蘭的85億立方米/年的天然氣輸送量。而在去年年底，俄羅斯和烏克蘭兩國(guó)關(guān)系因“刻赤海峽沖突”事件再度惡化，在軍事、經(jīng)貿(mào)等多個(gè)領(lǐng)域產(chǎn)生沖突，未來(lái)也存在向能源特別是天然氣領(lǐng)域擴(kuò)散的可能，極端情況下再度出現(xiàn)斷供情形，將對(duì)區(qū)域甚至全球天然氣市場(chǎng)造成巨大沖擊。
總體來(lái)說(shuō)，僅從供給和需求兩個(gè)層面判斷，2019年世界天然氣市場(chǎng)出現(xiàn)“供大于求”概率相對(duì)較大，可能抑制全球天然氣特別是LNG價(jià)格增長(zhǎng)，這也與大部分機(jī)構(gòu)的預(yù)測(cè)較為一致。
伍德麥肯茲預(yù)測(cè)，2019年歐洲TTF天然氣期貨平均價(jià)格約為6.9美元/百萬(wàn)英熱單位，大幅低于2018年的8.1美元/百萬(wàn)英熱單位；亞洲LNG平均價(jià)格也將由2018年的10.3美元/百萬(wàn)英熱單位降至8.5美元/百萬(wàn)英熱單位。但地緣政治因素是2019年全球天然氣市場(chǎng)上最大的不確定因素，如果地緣事件沖突升級(jí)，短期內(nèi)可能對(duì)全球天然氣市場(chǎng)均衡態(tài)勢(shì)及價(jià)格產(chǎn)生顛覆性影響。
對(duì)中國(guó)石油企業(yè)而言，為防范全球天然氣市場(chǎng)發(fā)展不確定性可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)左右市場(chǎng)發(fā)展各類要素的動(dòng)態(tài)跟蹤和科學(xué)研判，突出戰(zhàn)略研究工作，為合理決策提供依據(jù)。
同時(shí)，對(duì)內(nèi)要加大國(guó)內(nèi)天然氣勘探開(kāi)發(fā)資金投入與技術(shù)研發(fā)力度，保障國(guó)內(nèi)天然氣產(chǎn)量規(guī)模穩(wěn)定增長(zhǎng)；對(duì)外要進(jìn)一步加強(qiáng)與相關(guān)資源國(guó)在天然氣勘探開(kāi)發(fā)及貿(mào)易方面的合作，努力實(shí)現(xiàn)海外經(jīng)營(yíng)并提高資源進(jìn)口多元化水平。（作者：中國(guó)石化石油勘探開(kāi)發(fā)研究院戰(zhàn)略規(guī)劃所副所長(zhǎng)侯明揚(yáng)）
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